بازار کالا چیست؟معنی ، تعریف ، اصول اولیه

به سوپر مارکت محلی خود فکر کنید. شما احتمالاً به صورت هفتگی از فروشگاه برای خرید وسایل ضروری مانند برنج ، گندم ، روغن و غلات رها می شوید ، اینطور نیست؟حال این چیزهایی را که خریداری کرده اید چیست؟وقتی آن را در یک فرهنگ لغت جستجو می کنید ، کلمات مختلفی را برای آن پیدا خواهید کرد.

آه بله! کالاها. سوپر مارکت محلی شما نیز نوعی بازار کالاها است ، اینطور نیست؟این در مقیاس کوچک کار می کند و محصولات خود را از خرده فروشان دریافت می کنید. اکنون ، بازارهای کالاهایی که می خواهیم در این فصل به آن نگاه کنیم چیزی شبیه به آن هستند - اما آنها در مقیاس بسیار بزرگتر فعالیت می کنند. و در آنجا ، معامله گران می توانند کالاها را مستقیماً از طریق تولید کننده یا سایر معامله گران از طریق مبادله خریداری کنند.

برای آشنایی بهتر با این بازارها ، بیایید در اصول اولیه شروع کنیم.

بازار کالاها چیست؟

از نظر عینی ، بازار کالاها مکانی است که براساس قوانین و مقررات ثابت ، کالاهای منتخب بین اعضا معامله می شوند. در یک بازار کالاها ، اهداف تجارت می تواند هر یک از این دو باشد:

• برای تحویل کالاها به منظور استفاده در واقع از آنها ، یا
• برای سود از حرکات قیمت کالاها

برای تنظیم تجارت کالاها ، ما مبادلات کالاهای زیادی در بازار کار می کنیم. در درجه اول ، هند شش مبادله کالای ملی دارد ، یعنی ،

• تبادل چند کالا (MCX)
• کالاهای ملی و مبادله مشتقات (NCDEX)
• مبادله کالایی هند (ICEX)
• مبادله ملی چند کالا (NMCE)
• مبادله مشتقات آس (ACE)
• تبادل کالای جهانی (UCX)

در سال 2018 ، بورس اوراق بهادار ملی (NSE) و بورس اوراق بهادار بمبئی (BSE) نیز بخشی را برای تجارت در کالاها در مبادلات خود راه اندازی کردند.

نمونه هایی از بازارهای کالا

بازار مالی هند کاملاً توسط عوامل تقاضا و عرضه اقتصاد هدایت می شود. نوسان قیمت دارایی ها بر اساس این عوامل است زیرا تقاضا و عرضه به طور مداوم در حال تغییر هستند. کسانی که به دنبال کسب درآمد از صنعت مالی هند هستند، بازار را برای یافتن چنین دارایی هایی جستجو می کنند. برای برخی از سرمایه گذاران، شکار با سهام به پایان می رسد، در حالی که برای برخی دیگر، با اوراق قرضه به پایان می رسد. از سوی دیگر، کالاها جایی هستند که سرمایه گذارانی با ریسک پذیری بیشتری سرازیر می شوند. از آنجایی که قیمت کالاهایی مانند حبوبات، ادویه جات، فلزات و سایر اقلام همیشه در حال تغییر است، سرمایه گذاران ترجیح می دهند زمانی که قیمت ها پایین است خرید کنند و زمانی که قیمت ها بالاتر است بفروشند. علاوه بر این، تولیدکنندگان از تجارت کالاها برای محافظت از خود در برابر نوسانات قیمت و محدود کردن ضررهای خود در صورت کاهش غیرمنتظره قیمت ها استفاده می کنند. اگر علاقه مند به کسب اطلاعات بیشتر در مورد تجارت کالا هستید و اینکه چگونه ممکن است به شما کمک کند درآمد خود را افزایش دهید و در عین حال پرتفوی خود را متنوع کنید، در مورد تجارت کالا و مهم ترین بورس آن بدانید: MCX.

Multi Commodities Exchange of India Ltd، یا MCX، یک بورس کالا است که توسط دولت هند در سال 2003 تأسیس شد. این بورس بزرگ ترین بورس مشتقه هند است، از جمله معاملات آتی و اختیار معامله بر روی کالاها. حجم کلی قراردادهای آتی کالاها در سال 2019 با 26 درصد افزایش نسبت به سال قبل به 32424 کرور روپیه رسید. کمیسیون بازارهای آتی تا سال 2015 بورس کالای چندگانه هند با مسئولیت محدود را کنترل کرد. FMC با هیئت بورس و اوراق بهادار هند در سال 2015 ادغام شد و MCX را تحت صلاحیت SEBI قرار داد.

انواع کالاهای موجود در بازار

انواع مختلفی از کالاها در بازارهای مالی هند وجود دارد. در اینجا پیش نمایش برخی از این کالاها آمده است -

• فلزات اساسی مانند آلومینیوم، روی، مس، نیکل و سرب
• فلزات گرانبها مانند طلا و نقره
• محصولات کشاورزی مانند گندم، شکر، شلتوک، هل و فلفل
• منابع انرژی مانند نفت خام و گاز طبیعی

معاملات بازار کالا در مقابل معاملات سهام

دسترسی به بازارهای کالاها ، چه نقطه و چه مشتقات ، برای اکثر سرمایه گذاران خصوصی قابل دسترسی نیست. دسترسی مستقیم به این بازارها معمولاً نیاز به استفاده از یک حساب کارگزاری ویژه و/یا مجوز خاص دارد. بودجه جمع شده مبنی بر معاملات معاملات معاملات آتی ، مانند CTA ، اغلب فقط سرمایه گذاران معتبر را می پذیرند زیرا کالاها یک کلاس دارایی جایگزین محسوب می شوند. سرمایه گذاران معمولی هنوز هم ممکن است دسترسی غیرمستقیم به کالاها از طریق بازار سهام داشته باشند. سهام در صنایع معدن و مواد غالباً با قیمت کالاها همراه است و در حال حاضر انواع مختلفی از ETF وجود دارد که از کالاهای مختلف کالا یا کالاها پیروی می کنند.

این ETF ها ممکن است به سرمایه گذاران کمک کند تا اوراق بهادار خود را متنوع کنند ، اما برای بیشتر سرمایه گذاران بلند مدت ، سهام و اوراق قرضه پایه و اساس دارایی های آنها باقی خواهد ماند. علاوه بر این ، از آنجا که قیمت کالاها نسبت به سهام و اوراق قرضه بی ثبات تر است ، تجارت کالاها اغلب برای افرادی که تحمل ریسک بزرگتر و/یا افق زمانی طولانی تر دارند مناسب است.

بازارهای کالایی چگونه کار می کنند

بیایید با یک مثال شروع کنیم تا به درستی درک کنیم که چگونه بازارهای کالایی کار می کنند. به عنوان مثال کالایی مانند طلا بگیرید. بیایید بگوییم که شما می خواهید یک گرم طلا برای اهداف سرمایه گذاری خریداری کنید. و بنابراین ، با این نیت ، شما به یک مبادله کالا می روید ، می گویند MCX. در اینجا ، شما یک قرارداد مشتق طلا خریداری می کنید. اکنون ، می توانید قرارداد را تا زمان انقضا آن نگه دارید یا بعد از چند روز آن را مربع کنید. اگر تصمیم دارید که قرارداد را تا زمان انقضاء آن نگه دارید ، گرم طلایی که خریداری کرده اید از نظر جسمی به شما تحویل داده می شود. از طرف دیگر ، اگر بعد از چند روز آن را مربع کنید ، با سود این معامله سود خواهید برد.

درست مانند اینکه بورس سهام خرید و فروش سهام شرکت ها را آسان تر می کند ، بازارهای کالایی خرید و فروش کالاهای مختلف را برای افراد آسان تر می کند. تولید کنندگان و مصرف کنندگان کالاها تنها بازیکنان بازار کالا نیستند. دلالان ، سرمایه گذاران و بازرگانانی که مایل به ایجاد سود با استفاده از حرکت قیمت این کالاها هستند نیز در بازارهای کالایی شرکت می کنند.

انواع کالاهای معامله شده در این بازارها

بیایید دوباره کمی دفع کنیم و کمی از سوپر مارکت محلی خود دیدن کنیم. انواع مختلفی از کالاهایی را برای فروش در آنجا پیدا خواهید کرد ، اینطور نیست؟محصولات تولیدی مانند وسایل لوازم التحریر ، وسایل و لباس را مشاهده خواهید کرد. و همچنین چیزهایی را مشاهده خواهید کرد که رشد کرده یا تولید می شوند - مانند میوه و سبزیجات. تقریباً مانند این ، کالاهایی که در بازار کالاهای معامله می شوند نیز می توانند به وضوح به یکی از انواع کالاها طبقه بندی شوند - کالاهای سخت و کالاهای نرم.

کالاهای سخت

کالاهای سخت شامل منابع طبیعی مانند فلزات و ذخایر نفتی هستند که ستون فقرات اقتصاد یک کشور را تشکیل می دهند. برخی از نمونه های دیگر کالاهای سخت شامل طلا ، نقره ، آهن ، فولاد ، آلومینیوم و مس است. فلزات مانند این اغلب به عنوان عوامل مهم در تجارت صادرات یک کشور عمل می کنند. نیاز و در دسترس بودن این منابع را می توان در مقیاس جهانی کنترل کرد ، عمدتاً به این دلیل که تقاضا و عرضه این کالاهای سخت را می توان به راحتی سنجیده یا گمانه زنی کرد.

کالاهای نرم

کالاهای نرم اساساً کالاهایی هستند که رشد و پرورش می یابند. به محصولات کشاورزی ، گاو و سایر دام ها و سایر محصولات کشاورزی یا متفقین فکر کنید. بر خلاف کالاهای سخت ، ارزیابی حرکات قیمت این کالاها به دلیل اینکه تحت تأثیر تعدادی از عوامل - محلی و جهانی قرار دارند ، آسان نیست. به عنوان مثال ، به دلیل الگوهای فصلی و تغییرات آب و هوا ، محصولات زراعی می توانند تحت تأثیر مثبت یا منفی قرار بگیرند. و به هیچ وجه نمی توان این موارد را از قبل با دقت پیش بینی کرد.

ویژگی های بازار کالاها

دقیقاً همانطور که با بازارهای ارزی دیدیم ، بازار کالاها نیز توسط تعدادی از ویژگی های متمایز مشخص شده است. بیایید نگاهی دقیق تر به آنها بیندازیم تا بازار را بهتر درک کنیم.

1. طیف گسترده ای از کالاها معامله می شوند

بازار کالاها فضایی جالب است که در آن طیف گسترده ای از کالاها معامله می شود. شما بخش اصلی را اکنون می دانید - کالاهای سخت و نرم. اما وقتی به نزدیکتر نگاه می کنید ، محصولات متنوعی را مشاهده خواهید کرد. در اینجا یک پیش نمایش وجود دارد.

• قهوه
• گاو
• گندم
• برنج
• شیر
• قند
• گازوئیل
• کاکائو
• پنبه
• نفت خام
• الومینیوم
• فلز مس
• طلا
• نیکل

2. به طور معمول برای کشف قیمت استفاده می شود

دقیقاً مانند اینکه بازار سهم بینش زیادی در مورد قیمت سهام به شما می دهد و بنابراین ، تا حدی ، شرکت در پشت آن ، بازار کالاها همچنین اطلاعاتی در مورد قیمت های غالب کالاها به طور مداوم ارائه می دهد. با مطالعه این حرکات قیمت و گمانه زنی در مورد روندهای احتمالی آینده ، تصمیم گیری در مورد تجارت ، به ویژه برای نهادهای تولیدی که از این کالاها به عنوان مواد اولیه استفاده می کنند ، آسان تر می شود. معامله گران عمده فروشی همچنین می توانند از این اطلاعات برای تعیین قیمت کالاهای خرده فروشی خود استفاده کنند.

3. برای محافظت از خطر استفاده می شود

در زمان بحران مانند جنگ یا رکود اقتصادی ، دارایی های مالی سنتی مانند سهام و اوراق قرضه اغلب تمایل به کاهش دارند و منجر به خسارات احتمالی برای معامله گران می شوند. اما در مواقعی مانند اینها ، کالاها می توانند در برابر این ریسک سرمایه گذاری به محافظت در برابر این ریسک سرمایه گذاری کمک کنند. در حقیقت ، تجارت در کالاها نیز استراتژی است که اغلب برای محافظت از تورم در هنگام بحران استفاده می شود.

4- انواع قراردادهای معامله شده

بازار کالاها شامل قراردادهای نقدی است ، جایی که کالاها را با قیمت کامل خریداری و می فروشید. این همچنین شامل قراردادهای آتی و گزینه هایی است که می توانند برای بخشی از قیمت اصلی خریداری و فروخته شوند ، همانطور که از فصل های قبلی ما به یاد خواهید آورد. با وجود چنین قراردادهای متنوعی ، استراتژی های معاملاتی زیادی وجود دارد که می توانند در بازار کالاها به کار گرفته شوند.

5. یک بخش مشتقات پر جنب و جوش

بخش مشتقات بازار کالاها ، که از آینده و گزینه ها تشکیل شده است ، بسیار پر جنب و جوش است. حجم عظیمی از معاملات هر روز در مبادله کالاها در این بخش اتفاق می افتد ، به این معنی که به طور قابل توجهی مایع است. معامله گران اغلب به دنبال این هستند که از این عامل استفاده کنند تا دستاوردهای سریع کسب کنند.

چرا سرمایه گذاری در کالاها: مزایا و مضرات

دلایل زیادی برای سرمایه گذاری در کالاها امروز وجود دارد. در اینجا مهمترین مزایای تجارت کالاها آورده شده است.

• متنوع سازی نمونه کارها
• در مراحل تورم باز می گردد
• قوت

گفته می شود ، همچنین برخی از نقاط ضعف وجود دارد که باید از آنها آگاه باشید. بازار کالایی ریسک بالایی دارد و ممکن است بازده محدودی را ارائه دهد.

پیچیدن

بنابراین ، این مقدمه ما را در بازار کالاها به وجود می آورد. برای درک واقعی این فضا ، باید نمونه هایی از نحوه انجام معاملات را بررسی کنیم. و این فقط همان چیزی است که ما در فصل بعدی ما کاوش کرده ایم. برای راهنمای مبتدی برای تجارت در طلا به آنجا بروید.