آینده

معاملات آتی به قراردادهای مشتق یا توافق نامه های مالی بین دو طرف برای خرید یا فروش دارایی به مقدار خاص با قیمت و تاریخ از پیش تعیین شده اشاره دارد. دارایی اساسی مورد نظر می تواند یک کالا (تولید مزرعه و مواد معدنی) ، شاخص سهام ، یک جفت ارز یا یک صندوق شاخص باشد.

قراردادهای آتی به طور قانونی معامله گران را بدون توجه به قیمت فعلی بازار خود ، به یک دارایی متصل می کنند. اینها برای دلالان و پرچین ها ، که از نوسانات قیمت برای به حداکثر رساندن سود یا به حداقل رساندن ضرر استفاده می کنند ، مفید هستند. علاوه بر این ، آنها می توانند تا زمانی که قرارداد منقضی شود و مواضع خود را به صورت نقدی یا از طریق تحویل فیزیکی تسویه کنند ، آنها را با نرخ قبلاً تصمیم گرفته شده تجارت کنند.

فهرست مطالب

• معنی آینده
  • آینده چگونه کار می کند؟
  • معاملات آینده
  • برای آینده استفاده می کند
  • نمونه های آینده
    • مثال شماره 1
    • مثال شماره 2

    

    شما می توانید از این تصویر در وب سایت ، الگوهای و غیره استفاده کنید ، لطفاً پیوند انتساب را در اختیار ما قرار دهید که چگونه می توان انتساب را ارائه داد؟لینک مقاله برای پیوند دادن به عنوان مثال: منبع: آینده (wallstreetmojo. com)

    غذای اصلی

    • معاملات آتی توافق نامه های مشتقات مالی است که به معامله گران اجازه می دهد دارایی اساسی را به مقدار خاص با قیمت و تاریخ از پیش تعریف شده در آینده خریداری یا بفروشند.
    • گزینه رفع قیمت دارایی از قبل به سرمایه گذاران و معامله گران این امکان را می دهد تا سود (خسارت) را افزایش دهند یا ضررها را کاهش دهند (محافظت) ناشی از تغییر قیمت دارایی.
    • معاملات آتی می تواند شامل صندوق های شاخص ، ارز ، انرژی ، فلزات گرانبها ، مواد معدنی ، غلات ، دام ، مواد غذایی و فیبر ، شاخص های سهام ، ارزهای رمزنگاری شده و اوراق خزانه باشد.
    • ابزارهای مشتق با گزینه هایی متفاوت است که خریداران و فروشندگان از نظر قانونی موظفند بدون در نظر گرفتن شرایط فعلی بازار ، دارایی اساسی را در انقضا قرارداد خریداری و بفروشند.

    آینده چگونه کار می کند؟

    یک مبادله آتی استاندارد به عنوان یک بازار برای معامله گران برای تجارت این قراردادها عمل می کند. چند بازار محبوب شامل Exchange Mercantile New York ، Exchange Mercantile Chicago ، هیئت تجارت شیکاگو ، تبادل دانه مینیاپولیس و غیره است. این مبادلات همچنین تعیین تسویه حساب به صورت نقدی یا تحویل فیزیکی را تعیین می کند. جدا از دو طرف ، Clearinghouse نیز در قرارداد مشتق درگیر است. این نهاد در صورت انجام معاملات همانطور که انتظار می رود و در تاریخ انقضا انجام می شود ، بررسی می کند.

    

    شما می توانید از این تصویر در وب سایت ، الگوهای و غیره استفاده کنید ، لطفاً پیوند انتساب را در اختیار ما قرار دهید که چگونه می توان انتساب را ارائه داد؟لینک مقاله برای پیوند دادن به عنوان مثال: منبع: آینده (wallstreetmojo. com)

    انواع مختلف معاملات آتی شامل صندوق های فهرست صندوق های فهرست صندوق های شاخص صندوق های منفعل است که سرمایه گذاری در اوراق بهادار منتخب است. بیشتر بخوانید ، ارزها ، انرژی ، فلزات گرانبها ، مواد معدنی ، غلات ، دام ، مواد غذایی و فیبر ، شاخص های سهام ، اوراق خزانه داری اوراق خزانه داری اوراق خزانه داری (یا T-Bond) یک امنیت بدهی دولت با نرخ ثابت بازده و نسبتاً کم استریسک ، همانطور که توسط دولت ایالات متحده صادر شده است. شما می توانید اوراق خزانه داری را مستقیماً از خزانه داری ایالات متحده یا از طریق یک بانک ، کارگزار یا شرکت صندوق های متقابل خریداری کنید. بیشتر بخوانید ، و غیره. ابزارهای مشتق با گزینه هایی متفاوت هستند که خریداران و فروشندگان به طور قانونی موظفند پس از انقضا قرارداد ، دارایی اساسی را خریداری و بفروشند. به طور معمول ، مواضع نگه داشته شده تا زمان انقضاء قرارداد به صورت نقدی حل و فصل می شود. از طرف دیگر ، نگه داشتن منابع پس از انقضاء قرارداد ، نیاز به تسویه حساب در تحویل فیزیکی دارد.

    معاملات آینده

    خریداران و فروشندگان توافق نامه های مشتق را با قیمت ثابت برای تجارت مقدار خاصی از دارایی امضا می کنند. هر قرارداد با تاریخ انقضا (معمولاً یک ماه) همراه است و طرفین باید قبل از آن معامله را تسویه کنند. قیمت و تاریخ انقضاء تجارت دارایی مورد نظر از نوسانات موجود در بازار بی تأثیر باقی مانده است. هر دو طرف حتی اگر متحمل خسارات بزرگی شوند ، از نظر قانونی موظفند معامله کنند.

    به عنوان مثال ، یک بازار آینده گندم با نرخ از پیش تعیین شده 50 دلار در هر واحد معامله می کند. اگر قیمت گندم فعلی 70 دلار در هر واحد باشد ، خریدار سود می برد ، اما فروشنده پول خود را از دست می دهد. با این حال ، فروشنده همچنان موظف به انجام شرایط قرارداد است. اگر این پرونده برعکس باشد ، خریدار با وجود پایین آمدن قیمت فعلی قیمت بازار قیمت بازار ، باید کالا را با قیمت بالا خریداری کند و به قیمت فعلی حاکم در بازار که در آن کالاها ، خدمات یا دارایی خریداری می شوند یافروخته شدهنقطه قیمتی که عرضه کالا با تقاضای آن در بازار مطابقت دارد به قیمت بازار آن تبدیل می شود. بیشتر بخوانید

    همچنین شایان ذکر است که در حالی که خریدار فقط می تواند تجارت را با انقضاء بدست آورد یا تسویه کند ، می توانند قبل از انقضا ، سهام خود را در هر زمان بفروشند.

    برای آینده استفاده می کند

    معاملات آتی برای سرمایه گذاران و شرکت های فصلی مفید است زیرا از آنها برای حدس و گمان یا پرچین در بازار استفاده می کنند. امکان تعیین قیمت دارایی از قبل به آنها امکان می دهد بدون توجه به شرایط فعلی بازار ، خطرات را سود یا کاهش دهند. بگذارید ببینیم که چگونه تجارت معاملات آتی برای حدس و گمان و محافظت از محافظت از محافظت ، نوعی سرمایه گذاری است که مانند بیمه کار می کند و شما را از هرگونه ضرر مالی محافظت می کند. با در نظر گرفتن موقعیت مخالف در بازار ، حراجی به دست می آید. بیشتر بخوانید:

    • حدس و گمان: سرمایه گذاران سوداگرانه ابزارهای مشتق تجارت برای پیش بینی حرکت قیمت دارایی و سود بعداً از آن.
    • HEDGING: سرمایه گذاران ابزارهای مشتق تجاری را برای کاهش خطر خسارات در برابر تغییرات نامطلوب در قیمت دارایی اساسی کاهش می دهند.

    نمونه های آینده

    در اینجا چند نمونه آینده برای توضیح نحوه کار این مفهوم آورده شده است:

    مثال شماره 1

    کتی ، که یک نانوایی را اداره می کند ، برای تهیه انواع مختلف کیک ، به صورت عمده به آرد نیاز دارد. آرد لازم برای تهیه یک کیک برای او حدود 6 دلار هزینه دارد ، در حالی که کیک خود را با قیمت 10 دلار می فروشد. بنابراین ، سود او در هر کیک 4 دلار است. با این حال ، او می ترسد که اگر قیمت آرد به 8 یا 10 دلار افزایش یابد ، درصد سود وی کاهش می یابد یا صفر می شود.

    بنابراین ، او یک قرارداد مشتق را انتخاب می کند و آرد را به مقدار مورد نیاز برای همان قیمت برای هر واحد تا سال آینده میلادی رزرو می کند. در نتیجه ، او می داند که حتی اگر ارزش آرد به 10 دلار یا 12 دلار افزایش یابد ، او هنوز هم می تواند آن را با 6 دلار خریداری کند تا اینکه قرارداد منقضی شود.

    مثال شماره 2

    جورج ، یک رشد دهنده ذرت ، نگران کاهش قیمت محصول در پایان سال است و از این طریق باعث می شود که وی در فروش آن ضرر گسترده ای داشته باشد. بنابراین ، جورج یک قرارداد مشتق را امضا می کند تا از این خطر محافظت کند. او قیمت ذرت را در هر واحد 5 دلار تعیین می کند. در ماه دسامبر ، هزینه دانه به 2. 50 دلار کاهش می یابد که این مشکل برای بسیاری از کشاورزان ذرت دیگر ایجاد می کند. اما جورج ایمن است زیرا می تواند آن را به خریدار علاقه مند درگیر در این معامله با همان قیمت بدون از دست دادن چیزی بفروشد.

    چگونه می توان در آینده سرمایه گذاری کرد؟

    سرمایه گذاران و بازرگانان باید قبل از سرمایه گذاری در ابزارهای مشتق ، مانند آن ، چند مورد را بدانند:

    • برای حدس و گمان و محافظت از آنها استفاده کنید
    • مزایا و ریسک بالا برای بازرگانان روز معامله گر روز معامله گر فردی است که روزانه در بازارهای مالی تجارت می کند تا با بهره برداری از ناکارآمدی های موجود در بازار سود کسب کند. سه نوع معامله گران عبارتند از: معامله گران انفرادی ، بازرگانان موسسه مالی ، اسکالپرها و معامله گران حرکت. بیشتر بخوانید
    • اهرم بالا ، و
    • سپرده حاشیه اولیه ، یعنی درصدی از قیمت قرارداد

    معامله گران می توانند با وجود سرمایه گذاری در مبلغ متوسط ، در موقعیت بهتری تجارت کنند. حتی در حالی که معاملات آتی خطر را کاهش می دهد ، هنوز هم یک تلاش خطرناک است. مردم قیمت دارایی را برای حرکت به نفع خود فرض می کنند ، بنابراین آنها روی آن سرمایه گذاری می کنند. و برای انجام این کار ، آنها اغلب مبلغ زیادی را وام می گیرند اما در نهایت از دست دادن همه آن.

    در نتیجه ، کارشناسان به معامله گران توصیه می کنند که در مورد ابزارهای مشتق ، ارزیابی مناسب بازار را بیاموزند و از تصمیم گیری های سرمایه گذاری صرفاً بر اساس فرضیات خودداری کنند.

    سوالات متداول (سؤالات متداول)

    آینده چیست؟

    معاملات آتی قراردادهای مالی است که بین دو طرف علاقه مند به خرید یا فروش دارایی به مقدار خاص و با قیمت و تاریخ از پیش تعیین شده امضا شده است. این امر باعث می شود كه طرفین درگیر در توافق نامه به طور قانونی برای تسویه حساب ، حتی اگر سود خود را به دست آورند یا ضرر گسترده ای را از این معامله متحمل شوند. سرمایه گذاری معاملات آتی در کالاها ، صندوق های شاخص ، جفت ارز ، مواد معدنی ، شاخص های سهام ، ارزهای رمزنگاری شده و اوراق خزانه داری اتفاق می افتد.

    آیا مشتقات آینده هستند؟

    بله ، معاملات آینده مشتقات هستند زیرا ارزش خود را از یک دارایی اساسی استخراج می کنند. به عنوان مثال ، قیمت سوخت انرژی براساس قیمت نفت خام افزایش می یابد. بنابراین ، در این حالت ، سوخت انرژی مشتق است که قیمت آن با هزینه نفت خام متفاوت است ، که دارایی اساسی است.

    آیا آتی ریسک بالایی دارد؟

    بله ، سرمایه گذاری در آینده خطرناک است. به این دلیل است که برای هر قرارداد ، یک خریدار و فروشنده وجود دارد. اگر خریدار به دلیل قیمت از پیش تعیین شده کمتر سود داشته باشد ، مطمئناً ضرر برای فروشنده خواهد بود زیرا آنها باید با وجود قیمت بالاتر بازار فعلی قبل از انقضاء قرارداد ، دارایی را بفروشند.

    مقالات توصیه شده

    این راهنمایی برای آینده و معنای آنها بوده است. در اینجا ما بحث می کنیم که چگونه معاملات معاملات آتی ، مثالها ، استفاده ها و نحوه سرمایه گذاری در آنها کار می کند. همچنین ممکن است در مورد بودجه از مقالات زیر اطلاعات بیشتری کسب کنید -

    • معاملات آینده بازار آینده بازار بازار آینده یک بازار مالی است که شرکت کنندگان قراردادهای معاملات آتی را برای کالاها ، شاخص های سهام ، جفت ارز و نرخ بهره با نرخ از پیش تعیین شده و تاریخ آینده توافق شده تجارت می کنند. بنابراین ، از سرمایه گذاران و بازرگانان در برابر از دست دادن پول در معامله محافظت می کند حتی اگر قیمت کالا یا ابزار مالی بعداً افزایش یابد یا کاهش یابد. بیشتر بخوانید
    • بازار مشتقات بازار بازار مشتقات این است که بازار مالی که Hedgers ، معامله گران حاشیه ، داوری و دلالان را در تجارت معاملات آتی و گزینه هایی که عملکرد دارایی های اساسی آنها را ردیابی می کند ، تسهیل می کند.
    • مشتق مشتق مشتق عدالت ، مشتق مشتق یک کلاس از مشتقات است که ارزش آن به تغییرات قیمت دارایی زیربنایی متصل است و به طور کلی برای محافظت از ریسک یا گمانه زنی حرکات در شاخص ها استفاده می شود. این 4 نوع اصلی است ، به عنوان مثال ، Forward & Futures ، گزینه ها ، ضمانت نامه ها و مبادله ها. بیشتر
    نوار کناری اصلی

    منابع بانکی سرمایه گذاریپایه و اساس بانکداری سرمایه گذاری ، مدل سازی مالی ، ارزیابی ها و موارد دیگر را بیاموزید.

    به Wallstreetmojo YouTube بپیوندید

    منابع اکسل رایگانخانم اکسل را از ابتدا بیاموزید. فرمول های مستر اکسل ، نمودارها ، میانبرها با 3+ساعت ویدیو.

    به اینستاگرام Wallstreetmojo بپیوندید

    

    دوره مدل سازی مالی رایگانمدل سازی مالی را در اکسل با این راهنمای گام به گام (مطالعه موردی Colgate) بیاموزید. دارایی های اساسی. بیشتر بخوانید